Актуарий - Actuary

Актуарий
Ураган катрина нанес ущерб gulfport mississippi.jpg
Ущерб от ураган Катрина в 2005 году. Актуариям необходимо оценить долгосрочные уровни такого ущерба, чтобы точно оценить стоимость страхования имущества, установить соответствующие резервы, и соответствующий дизайн перестрахование и стратегии управления капиталом.
оккупация
ИменаАктуарий
Тип занятия
Профессия
Сферы деятельности
Страхование, Перестрахование, Пенсионные планы, Программы социального обеспечения
Описание
КомпетенцииМатематика, финансы, аналитические способности, бизнес-знания
Требуется образование
Увидеть Аттестация и экзамены
Поля
трудоустройство
Страховые компании, пенсионные фонды, консалтинговые фирмы и правительство
Связанные вакансии
Андеррайтер

An актуарий бизнес-профессионал, который занимается измерением и управлением рисковать и неопределенность.[1] Имя соответствующего поля: актуарная наука. Эти риски могут повлиять на обе стороны баланс и требовать управление активами, ответственность навыки управления и оценки.[2] Актуарии предоставляют оценку систем финансовой безопасности, уделяя особое внимание их сложности, математике и механизмам.[3]

Хотя концепция страхования восходит к древности,[4] концепции, необходимые для научного измерения и снижения рисков, берут свое начало в исследованиях вероятности и аннуитета 17 века.[5] Актуариям 21 века требуются аналитические навыки, бизнес-знания и понимание человеческого поведения и информационных систем для разработки программ, контролирующих риски, и управления ими.[6] В фактические шаги необходимые, чтобы стать актуарием, обычно зависят от страны; однако почти все процессы имеют строгую структуру школьного обучения или экзаменов, и на их прохождение уходит много лет.[7]

Эта профессия неизменно считается одной из самых желанных.[8] В различных исследованиях актуарий несколько раз занимал 1-2 места с 2010 года.[9] и в течение большей части последнего десятилетия входил в топ-20.[10]

Обязанности

Актуарии используют навыки прежде всего в математике, в частности исчисление -на основании вероятность и математическая статистика, но также экономика, Информатика, финансы и бизнес. По этой причине актуарии необходимы в страховой и перестраховочной отраслях как штатные сотрудники или консультанты; другим предприятиям, включая спонсоров пенсионных планов; и государственным учреждениям, таким как Департамент государственного актуария в Соединенном Королевстве или Администрация социального обеспечения в Соединенных Штатах Америки. Актуарии собирают и анализируют данные для оценки вероятности и вероятных издержек возникновения такого события, как смерть, болезнь, травма, инвалидность или потеря имущества. Актуарии также занимаются финансовыми вопросами, в том числе вопросами, касающимися уровня пенсионных взносов, необходимых для получения определенного пенсионного дохода, и того, каким образом компания должна инвестировать ресурсы, чтобы максимизировать отдачу от инвестиций с учетом потенциального риска. Используя свои обширные знания, актуарии помогают разрабатывать и оценивать страховые полисы, пенсионные планы и другие финансовые стратегии таким образом, чтобы обеспечить поддержание этих планов на прочной финансовой основе.[11]

Дисциплины

Большинство традиционных актуарных дисциплин делятся на две основные категории: живые и неживые.

Актуарии жизни, которые включают здоровье и пенсия актуарии, в основном занимаются смертность риск болезненность риск и инвестиционный риск. Продукты, известные в их работе, включают страхование жизни, аннуитеты, пенсии, краткосрочные и долгосрочные страховка по инвалидности, медицинская страховка, сберегательные счета здоровья, и длительный уход страхование.[12] Помимо этих рисков, на программы социального страхования влияют общественное мнение, политика, бюджетные ограничения, изменения демография, и другие факторы, такие как медицинские технологии, инфляция, и стоимость жизни соображения.[13]

Актуарии, не связанные с жизнью, также известные как актуарии по страхованию имущества и от несчастных случаев или по общему страхованию, имеют дело как с физическими, так и с юридическими рисками, которые влияют на людей или их имущество. Продукты, известные в их работе, включают автострахование, страхование домовладельцев, страхование коммерческой собственности, компенсация рабочим, злоупотребление служебным положением страхование, страхование ответственности за качество продукции, морское страхование, страхование от терроризма, и другие виды страхование ответственности.[14].

Актуариев также приглашают за их опыт в Управление рисками.[12] Это может включать динамический финансовый анализ, Стресс-тестирование, формулирование корпоративной политики управления рисками, а также создание и функционирование отделов корпоративных рисков.[15] Актуарии также задействованы в других областях финансовые услуги промышленность, например, анализ предложения ценных бумаг или исследования рынка.[12]

Традиционная занятость

Как в отношении жизни, так и в отношении несчастных случаев классическая функция актуариев заключается в расчете страховых взносов и резервы на страховые полисы, покрывающие различные риски.[16] Что касается несчастного случая, этот анализ часто включает количественную оценку вероятности события потери, называемой частотой, и размера этого события потери, называемой серьезностью. Время до наступления страхового случая имеет важное значение, поскольку страховщику не нужно будет ничего платить до тех пор, пока событие не произойдет. Что касается жизни, то анализ часто включает количественную оценку того, сколько потенциальная сумма денег или финансовое обязательство будет стоить в различные моменты в будущем. Поскольку ни один из этих видов анализа не является чисто детерминированным процессом, стохастические модели часто используются для определения частоты и серьезности распределения и параметры этих распределений. Прогнозирование процентной доходности и движения валют также играет роль в определении будущих затрат, особенно с точки зрения жизни.[17]

Актуарии не всегда пытаются предсказать агрегированные будущие события. Часто их работа может быть связана с определением стоимости уже возникших финансовых обязательств, называемых ретроспективное перестрахование, или разработка или изменение цен на новые продукты.[нужна цитата ]

Актуарии также проектируют и обслуживают продукты и системы. Они участвуют в составлении финансовой отчетности по активам и обязательствам компаний. Они должны сообщать сложные концепции клиентам, которые могут не разделять их язык или глубину знаний. Актуарии работают в соответствии с этическим кодексом, который распространяется на их коммуникацию и рабочие продукты.[18]

Нетрадиционная занятость

В результате выполнения своих более традиционных ролей актуарии также работают в области управления рисками и Управление рисками как для финансовых, так и для нефинансовых корпораций.[19] Актуарии в традиционных ролях изучают и используют инструменты и данные, ранее использовавшиеся в сфере финансов.[20] В Базель II договор для финансовых институтов (2004 г.) и его аналог Платежеспособность II соглашение для страховых компаний (действует с 2016 г.), требует от учреждений учета операционный риск отдельно и в дополнение к кредит, резерв, актив, и несостоятельность риск. Актуарные навыки хорошо подходят для этой среды, поскольку они обучены анализу различных форм риска и оценке потенциальной выгоды, а также убытков, связанных с этими формами риска.[19]

Актуарии также участвуют в вложение совет и управление активами, и могут быть руководителями бизнеса и финансовые директора.[21] Они анализируют перспективы бизнеса с помощью своих финансовых навыков в оценке или дисконте рискованных будущих денежных потоков и применяют свой опыт ценообразования от страхования к другим направлениям бизнеса. Например, страхование секьюритизация требует как актуарных, так и финансовых навыков.[22] Актуарии также действуют как свидетели-эксперты путем применения их анализа в судебных процессах для оценки экономической стоимости потерь, таких как упущенная выгода или упущенная заработная плата.[23]

История

Черно-белое изображение Натаниэля Боудитча, американского актуария восемнадцатого века.
Математик Натаниэль Боудич был одним из первых страховых актуариев Америки.

Необходима страховка

Базовые требования общественных интересов привели к разделению рисков еще на заре цивилизации. Например, люди, которые всю жизнь прожили в лагере, подвергались риску пожара, в результате которого их группа или семья остались бы без крова. После бартер возникли более сложные риски и проявились новые формы рисков. Торговцы, отправляющиеся в торговые поездки, несли риск потерять вверенные им товары, свое имущество или даже свою жизнь. Посредники развились для складирования и торговли товарами, которые выставили их на финансовый риск. Первичные поставщики в расширенных семьях или домохозяйствах рискуют преждевременно умереть, потерять трудоспособность или стать инвалидом, в результате чего их иждивенцы могут голодать. Кредит закупка была затруднена, если кредитор беспокоился о выплате в случае смерти или немощи заемщика. С другой стороны, люди иногда жили слишком долго с финансовой точки зрения, растрачивая свои сбережения, если таковые имелись, или становясь обузой для других членов расширенной семьи или общества.[24]

Ранние попытки

В древнем мире не всегда было место для больных, страдающих, инвалидов, престарелых или бедных - они часто не входили в культурное сознание обществ.[25] Ранние методы защиты, помимо обычной поддержки расширенной семьи, включали благотворительность; религиозные организации или соседи собирали деньги для обездоленных и нуждающихся. К середине III века благотворительные операции в Рим поддержали 1500 страдающих людей.[25] Благотворительная защита остается активной формой поддержки в современную эпоху,[26] но получение благотворительности ненадежно и часто сопровождается социальное клеймо.[24]

Элементарный взаимопомощь соглашения и пенсии действительно возникли в древности.[27] В начале Римская империя ассоциации были созданы для покрытия расходов на захоронение, кремацию и памятники - предшественники страхование погребения и дружеские общества. Небольшая сумма вносилась в коммунальный фонд еженедельно, и в случае смерти одного из членов фонда фонд покрывал расходы на обряды и погребение. Эти общества иногда продавали доли в здании колумбария, или усыпальницы, принадлежащие фонду.[28] Другие ранние примеры взаимного поручительство и гарантия договоры можно проследить до различных форм товарищества внутри саксонских кланов Англии и их германских предков, а также до кельтского общества.[29]

Страхование, кроме страхования жизни, начиналось как защита от потери груза во время морского путешествия. Неофициальные сообщения о таких гарантиях встречаются в трудах Демосфен, жившие в 4 веке до нашей эры.[30] Самые ранние записи об официальном полисе страхования, кроме страхования жизни, относятся к Сицилия, где есть запись о контракте 14-го века на страхование партии пшеницы.[31] В 1350 году Ленардо Каттанео взял на себя «все риски от стихийных бедствий или действий человека, а также от морских опасностей», которые могут возникнуть с партией пшеницы из Сицилии в Тунис максимум до 300 человек. флорины. За это ему была выплачена премия в размере 18%.[32]

Развитие теории

Таблица чисел; первая страница таблицы смертности США за 2003 год.
2003 Смертность в США (жизнь ) таблица, таблица 1, страница 1

В 17 веке появилась более научная основа для управление рисками разрабатывался. В 1662 г. драпировщик названный Джон Граунт показали, что в определенной группе существовали предсказуемые закономерности долголетия и смерти, или когорта, людей, несмотря на неопределенность в отношении будущей продолжительности жизни или смертности одного человека. Это исследование стало основой для оригинального таблица жизни. Объединяя эту идею с идеей сложные проценты и рента После оценки стало возможным создать схему страхования для обеспечения страхования жизни или пенсий для группы людей и для расчета с некоторой степенью точности необходимых взносов каждого члена в общий фонд, предполагая фиксированную процентную ставку. Первым, кто правильно рассчитал эти значения, был Эдмонд Галлей.[5] В своей работе Галлей продемонстрировал метод использования своей таблицы смертности для расчета страхового взноса, который человек определенного возраста должен заплатить, чтобы приобрести пожизненную ренту.[33]

Ранние актуарии

Джеймс Додсон новаторская работа над система премиум-класса привело к образованию Общества справедливых гарантий жизни и выживания (теперь широко известного как Справедливая жизнь ) в Лондоне в 1762 году. Это была первая компания по страхованию жизни, использовавшая ставки страховых взносов, которые были научно рассчитаны для долгосрочных полисов жизни с использованием работы Додсона. После смерти Додсона в 1757 г. Эдвард Роу Морс взял на себя руководство группой, которая в итоге стала Обществом справедливых гарантий. Именно он уточнил, что главное должностное лицо должно называться актуарий.[34] Ранее использование этого термина было ограничено должностным лицом, которое записывало решения, или действует, из церковные суды, в древности первоначально секретарь Римский сенат, ответственный за составление Acta Senatus.[35] Другие компании, которые изначально не использовали такие математические и научные методы, чаще всего терпели неудачу или были вынуждены применять методы, впервые разработанные Equitable.[36]

Развитие современной профессии

Основная статья: Актуарная наука
Актуарий, выступающий на медицинском мероприятии

В 18 и 19 веках вычислительная сложность ограничивалась ручными вычислениями. Фактические расчеты, необходимые для расчета справедливой страховой премии, сложны. Актуарии того времени разработали методы построения легко используемых таблиц, используя сложные аппроксимации, называемые коммутационные функции, чтобы упростить своевременный и точный расчет премий вручную.[37] Со временем были созданы актуарные организации для поддержки и развития актуариев и актуарной науки, а также для защиты общественных интересов путем обеспечения компетентности и этических стандартов.[38] Поскольку расчеты были обременительными, актуарные методы были обычным делом.

Актуарии, не относящиеся к жизни, пошли по стопам своих соотечественников в начале 20 века. В Соединенных Штатах на пересмотр в 1920 году ставок компенсации работникам потребовалось более двух месяцев круглосуточной работы дневных и ночных групп актуариев.[39] В 1930-х и 1940-х годах строгие математические основы случайные процессы были разработаны.[40] Актуарии начали прогнозировать убытки, используя модели случайных событий вместо детерминированные методы. Компьютеры произвели дальнейшую революцию в актуарной профессии. От карандаша и бумаги до перфокарт и микрокомпьютеров - возможности актуария в области моделирования и прогнозирования выросли в геометрической прогрессии.[41]

Еще одна современная разработка - конвергенция современных финансовая теория с актуарной наукой.[42] В начале 20 века актуарии разрабатывали методы, которые можно найти в современной финансовой теории, но по разным историческим причинам эти разработки не получили большого признания.[43] В конце 1980-х - начале 1990-х актуарии предприняли особые попытки объединить финансовую теорию и стохастические методы в свои устоявшиеся модели.[44] В 21 веке профессия, как на практике, так и в учебных программах многих актуарных организаций, объединяет таблицы, модели потерь, стохастические методы и финансовую теорию.[45] но все еще не полностью соответствует современным финансовая экономика.[46]

Вознаграждение и рейтинг

Поскольку в мире относительно немного актуариев по сравнению с представителями других профессий, актуарии пользуются большим спросом и получают высокую оплату за оказываемые услуги.[47] Согласно публикации 2019 года, созданной Бюро труда и статистики США, средняя годовая зарплата актуариев в США составляла 108 350 долларов.[12] Аналогично 2014 Исследование, проведенное в Соединенном Королевстве, показало, что начальная заработная плата недавно утвержденного актуария составляет около £ 50 000; актуарии с большим опытом могут заработать более 100 000 фунтов стерлингов.[48]

Актуарная профессия на протяжении десятилетий неизменно считается одной из самых желанных. Актуарии работают относительно разумные часы, в комфортных условиях, без необходимости физических нагрузок, которые могут привести к травмам, хорошо оплачиваются, и у этой профессии стабильно хорошие перспективы найма.[8] Мало того, что профессия в целом оценивается высоко, она также считается одной из лучших профессий для женщин.[49] и одна из лучших профессий, устойчивых к спадам.[50] В США эта профессия была признана лучшей профессией по версии CareerCast, которая использует пять ключевых критериев для ранжирования рабочих мест: окружающая среда, доход, перспективы занятости, физические нагрузки и стресс, в 2010 году.[51] 2013,[52] и 2015.[53] В другие годы он оставался в топ-20.[54] В Соединенном Королевстве[55] и по всему миру,[56] актуарии по-прежнему высоко ценятся как профессия.

Аттестация и экзамены

Основная статья: Актуарные аттестации и экзамены

Чтобы стать полностью сертифицированным актуарием, необходимо пройти серию строгих профессиональных экзаменов, которые обычно занимают несколько лет. В некоторых странах, таких как Дания, большая часть обучения проходит в университетах.[57] В других странах, например в США, большая часть обучения проходит во время работы с помощью серии экзаменов.[58] В Великобритании и странах, в которых действует система, существует гибридная структура университетско-экзаменационной системы.[59]

Экзаменационная поддержка

Поскольку эти квалификационные экзамены являются чрезвычайно строгими, людям, сдающим экзамены, обычно оказывается помощь. Часто работодатели предоставляют оплачиваемое время учебы на рабочем месте и оплачиваемое посещение семинаров, предназначенных для экзаменов.[60] Кроме того, многие компании, в которых работают актуарии, получают автоматическое повышение заработной платы или повышение по службе после сдачи экзаменов. В результате студенты-актуарные студенты имеют сильные стимулы уделять достаточно времени учебе в нерабочее время. Обычное практическое правило для экзаменуемых состоит в том, что для экзаменов Общества актуариев на каждые четыре часа требуется около 400 часов учебного времени.[61] Таким образом, следует ожидать тысячи часов учебного времени в течение нескольких лет, при условии отсутствия сбоев.[62]

Проходные оценки и проходные баллы

Исторически сложилось так, что актуарные специалисты не склонны указывать проходные баллы для своих экзаменов.[63] Бывший председатель экзаменационной комиссии Института и факультета актуариев заявил, что для устранения опасений, что существуют уже существующие квоты сдачи / отклонения: «Хотя студентам трудно в это поверить, у экзаменационной комиссии нет квот для сдачи экзаменов. Соответственно, процент сдачи может меняться (и меняется). Он определяется качеством кандидатов, сдающих экзамен, и, в частности, насколько хорошо они подготовлены. Критерием является пригодность к сдаче, а не то, сможете ли вы получить оценку в сидят верхние 40% кандидатов ».[64] В 2000 г. Актуарное общество по несчастным случаям (CAS) решила начать выставлять проходные баллы за предлагаемые экзамены.[65] Политика CAS также не заключается в том, чтобы выставлять оценки по конкретным коэффициентам успешности; Совет CAS подтвердил в 2001 году, что «CAS не должна использовать заранее установленный коэффициент сдачи в качестве руководства для выставления проходной оценки для любого экзамена. Если CAS определяет, что 70% всех кандидатов продемонстрировали достаточное понимание материала программы, то эти 70 % должны пройти. Точно так же, если CAS определит, что только 30% всех кандидатов продемонстрировали достаточное понимание материала учебной программы, то только эти 30% должны пройти ».[66]

Известные актуарии

Смотрите также: Список актуариев
Натаниэль Боудич
Ранний американский математик запомнился своими работами по океанской навигации. В 1804 году Боудитч стал, вероятно, вторым страховым актуарием Соединенных Штатов Америки в качестве президента компании Essex Fire and Marine Insurance Company в г. Салем, Массачусетс  [67]
Харальд Крамер
Шведский актуарий и вероятностный специалист, известный своим вкладом в математическую статистику, например Неравенство Крамера – Рао.[68] Крамер был почетным президентом Шведского общества актуариев.[69]
Джеймс Додсон
Глава Королевской математической школы и школы Стоуна, Додсон построил статистические таблицы смертности, разработанные Эдмундом Галлеем в 1693 году.[70]
Эдмонд Галлей
Хотя Галлей на самом деле предшествовал многому из того, что сейчас считается началом актуарной профессии, он был первым, кто строго математически и статистически рассчитал премии по полису страхования жизни.[33]
Джеймс С. Хикман
Американский актуарный педагог, исследователь и автор.[71]
Освальд Якоби
Американский актуарий, наиболее известный как контрактный мост игрок, он был самым молодым человеком, сдавшим четыре экзамена Общество актуариев  [72]
Дэвид X. Ли
Канадский квалифицированный актуарий, который в первое десятилетие 21 века впервые применил Гауссова связка модели ценообразования обеспеченные долговые обязательства (CDO)[73]
Эдвард Роу Морс
Первое лицо, использующее звание актуария в отношении должности[74]
Уильям Морган
Морган был назначен актуарием Общества справедливых гарантий в 1775 году. Он подробно остановился на работе Мореса и Додсона и может считаться отцом актуарной профессии, поскольку его титул стал применяться к этой области в целом.[75]
Роберт Дж. Майерс
Американский актуарий, который сыграл важную роль в создании США. Программа социального обеспечения  [76]
Фрэнк Редингтон
Британский актуарий, разработавший теорию иммунизации Редингтона.[77]
Исаак М. Рубинов
Основатель и первый президент Актуарное общество по несчастным случаям.[78]
Элизур Райт
Американский актуарий и аболиционист, профессор математики Western Reserve College (Огайо). Он выступал за законы, обязывающие компании по страхованию жизни иметь достаточные резервы, чтобы гарантировать выплату страховых полисов.[79]

Вымышленные актуарии

Основная статья: Вымышленные актуарии

Актуарии появлялись в произведениях художественной литературы, театра, телевидения и кино. Время от времени их изображали как «одержимых математикой, социально разобщенных людей с шокирующе плохими прическами», что вызывало неоднозначную реакцию среди самих актуариев.[80]

использованная литература

  1. ^ BeAn, октябрь 2011a.
  2. ^ BeAnАктябрь 2011b.
  3. ^ Троубридж 1989, п. 7.
  4. ^ Джонстон 1903, §475–§476, Заем 1992, Левин 2007, стр. 3–4
  5. ^ а б Хейвуд 1985.
  6. ^ BeAnActuary 2011c.
  7. ^ Фельдблюм 2001, п. 6, Институт и факультет актуариев 2014
  8. ^ а б Райли 2013.
  9. ^ Томас 2012, Вебер 2013, КарьераКаст 2015
  10. ^ CareerCast 2014, CareerCast 2016, CNN Деньги 2017, КарьераКаст 2019
  11. ^ Бюро статистики труда 2015, Департамент государственного актуария 2015 )
  12. ^ а б c d Бюро статистики труда 2015.
  13. ^ GAO 1980, GAO 2008
  14. ^ AIA 2014.
  15. ^ Институт и факультет актуариев 2011b.
  16. ^ Институт и факультет актуариев 2014.
  17. ^ Толли, Хикман и Лью 2012.
  18. ^ ASB 2013.
  19. ^ а б Д'Арси 2005.
  20. ^ Фельдблюм 2001, п. 8.
  21. ^ Мунганский 2002, Стефан 2010
  22. ^ Крутов 2006.
  23. ^ Вагнер 2006.
  24. ^ а б Левин 2007, п. 3.
  25. ^ а б Perkins 1995.
  26. ^ GivingUSA 2009.
  27. ^ Фукидид.
  28. ^ Джонстон 1903, §475–§476.
  29. ^ Заем 1992.
  30. ^ Левин 2007, стр. 3–4.
  31. ^ Сладкое 2011, п. 14.
  32. ^ Левин 2007, п. 4.
  33. ^ а б Галлей 1693.
  34. ^ Огборн 1956, п. 235.
  35. ^ Огборн 1956, п. 233.
  36. ^ Бюльманн 1997, п. 166.
  37. ^ Слуд 2006.
  38. ^ Хикман 2004, п. 4.
  39. ^ Михельбахер 1920 С. 224, 230.
  40. ^ Бюльманн 1997, п. 168.
  41. ^ Макджиннити 1980 С. 50–51.
  42. ^ Бюльманн 1997 С. 169–171.
  43. ^ Уилан 2002.
  44. ^ Д'Арси 1989.
  45. ^ Фельдблюм 2001, стр. 8–9.
  46. ^ Бадер и золото 2003.
  47. ^ Хеннесси 2003, Курц 2013 )
  48. ^ Crail 2014.
  49. ^ Шавин 2014.
  50. ^ Кивиат 2008.
  51. ^ Нидлман 2010.
  52. ^ Вебер 2013.
  53. ^ КарьераКаст 2015.
  54. ^ Томас 2012, CareerCast 2014, CareerCast 2016, CNN Деньги 2017, КарьераКаст 2019
  55. ^ Угвумаду 2013.
  56. ^ ESSEC 2014.
  57. ^ Норберг 1990, п. 407.
  58. ^ SOA 2018, CAS 2018
  59. ^ Институт и факультет актуариев 2011a.
  60. ^ BeAnActuary 2011d.
  61. ^ Зигер 1998.
  62. ^ Фельдблюм 2001, п. 6.
  63. ^ Muckart 2010, Prevosto 2000
  64. ^ Muckart 2010.
  65. ^ Prevosto 2000.
  66. ^ CAS 2001.
  67. ^ Зельцер и Алин 1969.
  68. ^ Cramér 1946.
  69. ^ Кендалл 1983.
  70. ^ Левин 2007, п. 38.
  71. ^ Чаптман 2006.
  72. ^ SOA 1984.
  73. ^ Лосось 2009.
  74. ^ Огборн 1956.
  75. ^ Огборн 1973.
  76. ^ Уильямс Уолш 2010.
  77. ^ Актуарий 2003 г..
  78. ^ CASF 2008.
  79. ^ Стернс 1905.
  80. ^ Коулман 2003.

Источники

внешние ссылки